💰 [KNOWLEDGE] 📈 ธุรกิจโบรกเกอร์ FOREX กำไรดีมั๊ย? >> โดย วิเคราะห์ FOREX
ถ้าเราจะซื้อหุ้นในตลาดหลักทรัพย์สักตัวนึง จะมีบริษัทหลักทรัพย์ หรือที่เรียกว่า “โบรกเกอร์” เป็นตัวกลางให้เราซื้อหรือขายหุ้นนั้น
ในตลาด FOREX ก็เช่นกัน ถ้าเราจะเทรดค่าเงินหรือ CFDs ต่างๆ ก็ต้องเทรดผ่านโบรกเกอร์
โดยมีรายได้แบบนึงที่โบรกเกอร์ของทั้งสองตลาดมีเหมือนกัน คือ “ค่าธรรมเนียม” ที่ไม่ว่าเราจะกำไรหรือขาดทุน ก็ต้องจ่ายทุกครั้ง
แล้วโบรกเกอร์ FOREX กำไรดีมั๊ย? ... นั่งๆ เดี๋ยวเหลาให้ฟังครับ
ธุรกิจโบรกเกอร์ FOREX กำไรดีมั๊ย?
ก่อนอื่นขอเล่าก่อนว่า โบรกเกอร์ในตลาดหลักทรัพย์กับโบรกเกอร์ FOREX มีความแตกต่างกัน หลักๆ คือ “การกำกับดูแล” ซึ่งฝั่งตลาดหลักทรัพย์จะมีความเข้มงวดกว่า ในขณะที่ฝั่ง FOREX ถูกควบคุมน้อยกว่า มีความเป็นอิสระมากกว่า และใช้ Leverage ได้มากกว่า
ทั้งนี้โบรกเกอร์ FOREX จะมี 2 ประเภทหลักๆ คือ กลุ่ม A-Book และ B-Book
ซึ่งสรุปง่ายๆ ว่า กลุ่ม A-Book จะเป็นโบรกเกอร์ที่มี License น่าเชื่อถือ ส่งคำสั่งทั้งหมดเข้าตลาดจริงๆ ส่วนกลุ่ม B-Book มักไม่มี License หรือมีก็ไม่น่าเชื่อถือ และไม่ส่งคำสั่งเข้าตลาด
บางคนจึงสรุปง่ายๆ ว่า B-Book เป็นโบรกเถื่อนนั่นเอง
ซึ่งการให้บริการหลักๆ ของโบรกเกอร์ FOREX มีดังนี้
1️⃣ เป็นนายหน้าส่งคำสั่งซื้อขายราคาของสกุลเงิน รวมถึงผลิตภัณฑ์ CFDs ต่างๆ
2️⃣ อำนวยความสะดวกด้านการเทรดให้เทรดเดอร์ เช่น มี MT4 หรือ cTrader รวมถึงระบบ Copy Trade หรือการทำ EA (Expert Advisor)
3️⃣ บริการการเทรดลักษณะกองทุน เช่น MAM หรือ PAMM ให้กับเทรดเดอร์ที่มีผู้ต้องการลงทุนด้วยหรือต้องเทรดด้วยเงินทุนสูง
4️⃣ บริหารจัดการสภาพคล่องให้มีมากเพียงพอที่จะทำให้การฝาก/ถอนเป็นไปอย่างรวดเร็ว
5️⃣ บางรายเป็นผู้ให้บริการสภาพคล่อง (Liquid Provider) เพื่อให้เทรดเดอร์กู้ยืมเมื่อมีการใช้ Leverage ในการเทรด
ปัจจุบันมีโบรกเกอร์ FOREX ที่เข้ามาทำตลาดในประเทศไทยหลายเจ้า ที่ชื่อคุ้นหูกันดีและเป็นที่นิยมสำหรับเหล่าเทรดเดอร์ เช่น OANDA ICMarkets XM Exness FBS Peperstone FXPrimus Forex4You FXTM eTORO AXITrader และอีกมากมาย จะเห็นได้ว่าโบรกเกอร์ค่อนข้างมีอิสระในการเข้ามาประกอบธุรกิจในประเทศไทย
ตัวอย่างโบรกเกอร์ FOREX ที่ทำการตลาดในประเทศไทย Cr. fx.in.th
เหตุผลที่ทำให้บรรดาธุรกิจโบรกเกอร์ FOREX สนใจตลาดในประเทศไทยจนพาเหรดเข้ามาทำตลาดกันมากมายหลายเจ้าอย่างนี้ แน่นอนว่ารวมถึงโบรกเกอร์เถื่อนด้วยก็คือ “ขนาดตลาด” หรืออีกนัยหนึ่งหมายถึง “จำนวนเงินที่คาดหวังว่าเป็นกำไรได้” นั่นเอง
โดยลองอนุมานขนาดตลาดจากการประเมินจากความเสียหายใหญ่ๆ ที่สาธารณชนรับทราบจากการเป็นข่าวที่มีการฟ้องร้องเกิดขึ้น ก็พออนุมานได้ว่า ขนาดตลาดที่เทรดกับโบรกเกอร์จริงๆ นั้นอยู่ที่หลัก “หลายพันล้านบาท”
ส่วนรายได้ของแต่ละโบรกเกอร์หรือขนาดตลาดในไทยมีมูลค่าเท่าไหร่นั้น ... ตัวเลขยังไม่เป็นที่เปิดเผยออกมาอย่างชัดเจน
จึงไม่แปลกที่โบรกเกอร์ทั้งที่มีใบอนุญาตและโบรกเกอร์เถื่อนจึงสนใจ เพราะตลาดนี้ช่างหอมหวานเย้ายวนใจยิ่งนัก
ตัวอย่างข่าวความเสียหายเกี่ยวกับ/มีการอ้างถึง FOREX Cr. ฐานเศรษฐกิจ
คราวนี้เรามาดูรูปแบบรายได้ของโบรกเกอร์กันดีกว่าครับ ว่ามีอะไรบ้าง
1️⃣ ค่าธรรมเนียมการเป็นนายหน้าหรือที่เรียกว่า Commission ซึ่งแบ่งเป็น 2 แบบ คือ ค่า Commission จากการกำหนดยอดเงินฝากเทรด ซึ่งส่วนนี้ลูกค้าหรือเทรดเดอร์จะรู้ และทราบ เพราะแสดงใน MT4 ทุกครั้งที่ทำการเทรด และค่า Commission ที่ซ่อนอยู่ในเงินฝาก ส่วนนี้จะไม่แสดงให้ลูกค้าหรือเทรดเดอร์เห็น แต่ไม่มีผลกระทบกับยอด Balance
2️⃣ ค่า Spread เป็นส่วนต่างราคาในการซื้อขาย เราจะเห็นเส้น 2 เส้นใน MT4 เสมอ ซึ่งระยะห่างระหว่างราคาของทั้ง 2 เส้นนั้น คือ ค่า Spread ที่โบรกเกอร์ได้ไป
3️⃣ ค่า Swap หรือดอกเบี้ยจากการยืมเงินข้ามคืน จะมีค่าไม่เท่ากันในแต่ละสินค้าหรือคู่สกุลเงิน โดยทั่วไปค่า Swap จะคิด 3 เท่าในคืนวันพุธต่อพฤหัสบดี มาจากแนวคิดที่ว่า ถ้าเทรดเดอร์ถือออเดอร์ข้ามสัปดาห์ในวันศุกร์ โบรกเกอร์ก็จะได้ดอกเบี้ยจากการถือออเดอร์ในวันเสาร์และอาทิตย์ด้วย
ส่วนเหตุผลว่าทำไมต้องเป็นวันพุธที่คิด 3 เท่า ไม่ใช่วันศุกร์ เพราะการชำระบัญชีนั้นใช้เวลา 2 วันทำการ ค่า Swap ของวันศุกร์-อาทิตย์ที่ติดวันหยุดทำการของธนาคารจะถูกรับรู้ในวันพุธนั่นเอง
4️⃣ ส่วนต่างจากอัตราการแลกเปลี่ยนระหว่างวัน เช่น เทรดเดอร์ฝากเงินเข้าโบรกเกอร์ $100 ที่อัตราแลกเปลี่ยน 31 บาท แต่ตอนถอนเงินออกอัตราแลกเปลี่ยน 30 บาท โบรกเกอร์จะได้กำไรจากส่วนต่างนี้ 100 บาท (เทรดเดอร์ฝาก 3100 บาท แต่ถอนออกเหลือ 3000 บาท)
5️⃣ กำไรจากการนำรายได้ไปลงทุนต่อยอดตามการจัดสรรเงินลงทุนของแต่ละโบรกเกอร์
6️⃣ ค่าธรรมเนียมจากการใช้ Platform เช่น ค่าธรรมเนียมจากการให้บริการ Platform สำหรับ Copy Trade หรือ Social Trade ของโบรกเกอร์
และนี่คือ 6 รูปแบบรายได้หลักของโบรกเกอร์ FOREX ซึ่งบางโบรกเกอร์ไม่ได้มีรายได้ครบทั้ง 6 รูปแบบ ขึ้นอยู่กับนโยบายการดำเนินธุรกิจของโบรกเกอร์นั้นๆ
แต่มีสิ่งหนึ่งที่นักลงทุนหรือเทรดเดอร์ “กังวล” คือ “การเลือกโบรกเกอร์” เพื่อลงทุนหรือเทรด ซึ่งถ้าเลือกผิดหมายถึงความเสี่ยงด้านเงินทุนที่อาจสูญหายและไม่ได้กลับคืนมาอีกเลย
จึงต้องเลือกโบรกเกอร์กันให้ดี
ส่วนการเลือกโบรกเกอร์นั้นมีรายละเอียดค่อนข้างเยอะ จึงขอเก็บไว้เป็นบทความหน้าครับ
จากที่เล่าไปทั้งหมด เป็นรูปแบบของรายได้จากโบรกเกอร์กลุ่ม A-Book ที่มีใบอนุญาตสากลอย่างถูกต้อง
FOREX Regulators Cr. Justforex
แต่ผมจะแถมรูปแบบการสร้างรายได้ของโบรกเกอร์เถื่อนหรือโบรกเกอร์ที่ไม่ค่อยแฟร์กับลูกค้าเพิ่มเติมบางส่วนดังนี้ครับ
1️⃣ การ Requotes หรือ Rejections จากความจงใจของโบรกเกอร์เอง ซึ่งเป็นการที่ระบบไม่จับคู่ราคาซื้อขายที่ตรงกับราคาที่เราขอไปได้ แต่ไปจับคู่กับอีกราคานึง ทำให้เทรดเดอร์มีต้นทุนราคาเข้าที่แพงขึ้น เป็นการลดโอกาสการเทรดชนะลง และเมื่อเทรดเสีย โบรกเกอร์จะได้ประโยชน์จากทั้งค่า Spread ถ้าออเดอร์ค้างคืนก็ได้ Swap เพิ่ม และได้รายได้จากจำนวนเงินที่เทรดเดอร์เทรดเสียไป
2️⃣ รายได้จากการจับคู่ออเดอร์ชนกัน คือ โบรกเกอร์จะเก็บสถิติการเทรดของเทรดเดอร์ไว้ เพื่อประมวลผลว่าแต่ละคนมีโอกาสเทรดได้/เสียเป็นเท่าไร หากใครเทรดเสียตลอด โบรกเกอร์จะไม่ส่งตลาด และเอาเงินจากคนเสียไปจ่ายให้คนที่เทรดได้ หากผลรวมของเงินที่เทรดเสียมากกว่าเทรดได้ ส่วนต่างนั้นก็จะเป็นรายได้ของโบรกเกอร์
Note: บางโบรกเกอร์ทำแบบนี้เป็นรายได้หลัก ในขณะที่บางโบรกเกอร์จะแยกประเภทบัญชีเพื่อส่งตลาดจริงร่วมด้วย หากเป็นโบรกเกอร์เถื่อน มักบริหารเงินส่วนนี้ “ล้มเหลว” และเทรดเดอร์จะประสบปัญหา “ถอนเงินไม่ออกถาวร” ต่อไป
3️⃣ การลากไส้ เป็นการตีเนียนเข้ากับความผันผวนของราคา หากเทรดเดอร์เปิดกราฟสัก 3-5 โบรกเกอร์ขึ้นไปมาเปรียบเทียบกันก็จะเห็นความแตกต่างว่าบางโบรกแท่งเทียนจะมีไส้เยอะและยาวกว่าปกติ เพื่อเป็นการเขย่าพอร์ตของเทรดเดอร์สาย Over Trade ที่เหลือ Margin น้อยให้ล้างพอร์ตหรือถึงจุด Stop Out
แน่นอนว่าการเทรดจาก Margin ที่เหลือเพียงน้อยนิดให้กลับมาเท่าทุนได้นั้นยากมาก เทรดเดอร์จึงเติมเงินเข้าพอร์ตอีกครั้ง แต่กลับเจอชะตากรรมซ้ำเดิม
4️⃣ การ “ทำ” Stop Loss Hunting ที่ไม่ใช่การเอาเงินใหญ่มาเขย่าเพื่อกวาด Stop Loss ของเทรดเดอร์แบบธรรมดาๆ แต่มันคือการคำนวณหากำไรจากตำแหน่ง Stop Loss ที่คนวางกันเยอะๆ แล้วกวาด ทั้งกวาดเองและอาศัยจังหวะที่มีการเขย่าจริงร่วมด้วย
5️⃣ สร้าง Deal ล้างพอร์ต ส่วนนี้เป็นความร่วมมือระหว่างโบรกเกอร์กับบุคคลที่สาม ไม่ว่าจะเป็นบุคคลที่รับจ้างเทรด รวมเงินจากหลายๆ คนมาเทรดโดยเปิดเป็นกองทุนหรือไม่ก็ตาม (สองส่วนนี้เข้าข่ายผิดกฎหมายว่าด้วยการระดมทุน) ไปจนกระทั่งทำ MAM PAMM โดยเทรดสร้างกำไรตามปกติไปสักพักหนึ่ง หลังจากนั้นจะเทรดเสียต่อเนื่องจนล้างพอร์ต
Cr. Freepik
ไหนจะลูกเล่นอื่น เช่น กราฟค้างบ่อย ระบบล่ม ฯลฯ ที่เทรดเดอร์ตั้งข้อสงสัยกันเองว่าอาจเกิดจากโบรกเกอร์อีก เพราะไม่ได้เป็นที่สัญญาณอินเทอร์เน็ตของเทรดเดอร์เองเสมอไป
จากที่เล่ามาทั้งหมดนี้ พอเห็นภาพแล้วใช่มั๊ยครับว่า ธุรกิจนี้กำไรดีมั๊ย? และมีอะไรน่าดึงดูดใจให้โบรกเกอร์ต่างๆ หรือกลุ่มคนบางกลุ่มอยากทำธุรกิจโบรกเกอร์กัน
✅ จึงขอย้ำตรงนี้อีกครั้งครับว่า “การเลือกโบรกเกอร์ที่ดี ผ่าน Support ที่พร้อมดูแลผลประโยชน์ของลูกค้า คือ หัวใจที่สำคัญที่สุด” ครับ ✅
Cr. Freepik
ขอฝากไว้สักนิดนึงครับว่า
การที่บุคคลทั่วไปเทรด FOREX กับโบรกเกอร์ต่างประเทศนั้น “ไม่ได้ผิดกฎหมาย” เนื่องจาก พรบ.ควบคุมการแลกเปลี่ยนเงิน ไม่ได้มีข้อห้ามให้บุคคลทั่วไปเข้าทำธุรกรรมดังกล่าวแต่อย่างใด
แต่สิ่งที่ควรตระหนัก คือ “ประเทศไทยยังไม่มีกฎหมายใดรองรับอย่างชัดเจน” ดังนั้นนักลงทุนจึงต้องมีความตระหนักเป็นพิเศษต่อความเสี่ยงและความเสียหายจากการขาดทุนและการผิดนัดชำระเงินของโบรกเกอร์ที่อาจฟ้องร้องเรียกค่าเสียหายในประเทศไทยไม่ได้
ที่สำคัญ ต้องอย่าลืมดูว่าเงื่อนไขของการรับรองแบบใดบ้างที่คุ้มครองความเสียหายให้กับพวกเราที่เป็นเทรดเดอร์ เทรดอยู่ที่เมืองไทย
และสำหรับโบรกเกอร์ที่ “ไม่ได้รับการรับรองใดๆ” อีกทั้งยังไม่ได้จดทะเบียนประกอบธุรกิจไม่ว่าจะในไทยหรือต่างประเทศนั้น หากเลี่ยงได้ให้เลี่ยงไกลๆ เลยนะครับ ไม่ว่าภาพลักษณ์จะดูดีแค่ไหนก็ตาม เพราะภาพลักษณ์กับความจริงที่ซ่อนอยู่อาจแตกต่างกันจนคาดไม่ถึงก็เป็นได้
หมายเหตุ: บทความนี้มีเจตนา “เล่าให้ฟัง” เท่านั้น ไม่ได้มีเจตนาโจมตีผู้ใด โปรดใช้วิจารณญาณ
Cr. Freepik
ถ้าชอบบทความนี้ และเห็นว่าเป็นประโยชน์
ฝากกด “ติดตาม” และกดไลค์ 👍🏻 กด Share ↗️
เพื่อเป็นกำลังใจให้พวกเราด้วยนะครับ ❤️
ฝากติดตามพวกเราใน Facebook โดยเลือก “Favorite” ได้ที่
และ Line@ ที่ @forexanalysis.th
ขอบคุณมากครับ 🙏
References:
+ บทสัมภาษณ์จากบุคคลในวงการ
#วิเคราะห์FOREX #FOREXANALYSIS.TH #FOREX #ฟอร์เร็กซ์
#CFDs #Trading #FX #Oil #Stocks #Gold #Broker
- 19
โฆษณา
- ดาวน์โหลดแอปพลิเคชัน
- © 2025 Blockdit
