ตลาดขนส่งพัสดุของมาเลเซีย: “ราคา – แพลตฟอร์ม – สเกล” ตัวตัดสินความอยู่รอดของอุตสาหกรรม📦
ในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา ตลาดขนส่งพัสดุของมาเลเซียอาจดูเป็นอุตสาหกรรมที่ “โตสวย” ตามการขยายตัวของ e-commerce แต่ภายใต้ตัวเลขการเติบโต กลับซ่อนโครงสร้างการแข่งขันที่คัดผู้เล่นออกจากเกมอย่างเงียบ ๆ
มูลค่าตลาดขนส่งพัสดุ หรือ Courier, Express & Parcel (CEP) ของมาเลเซียในปี 2568 อยู่ที่ 1.68 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ และคาดว่าจะเพิ่มเป็น 2.37 พันล้านดอลลาร์ในปี 2574 ด้วยอัตราเติบโตเฉลี่ย 5.9% ต่อปี โดยกว่า 64% เป็นการขนส่งภายในประเทศ สะท้อนว่าตลาดนี้ยังผูกกับ e-commerce ภายใน มากกว่าการขนส่งข้ามแดน
💪 ผู้เล่นรายใหญ่: ใครคุมเกม?
ผู้เล่นที่ได้เปรียบอย่างชัดเจน คือผู้ที่เชื่อมโยงกับแพลตฟอร์ม e-commerce โดยตรงหรือเป็นพันธมิตรเชิงลึก เพราะสามารถดึงปริมาณพัสดุจำนวนมากและกดต้นทุนต่อชิ้นลงได้
ในกลุ่มผู้ประกอบการต่างชาติ J&T Express ครองความได้เปรียบด้านปริมาณและเครือข่าย last-mile จากความสัมพันธ์กับ TikTok Shop ขณะที่ Shopee Xpress ได้เปรียบจากพัสดุในระบบ Shopee โดยตรง ส่วน DHL eCommerce, FedEx และ UPS เลือกยืนในตลาดพรีเมียมและ B2B ที่ไม่ต้องเล่นสงครามราคา
ฝั่งผู้เล่นในประเทศอย่าง Pos Laju ยังได้เปรียบด้านการเข้าถึงพื้นที่ทั่วประเทศ แต่ต้องแลกกับภาระต้นทุนและผลขาดทุนสะสมยาวนาน ขณะที่ GDEX และ City-Link พยายามยืนในช่อง SME และบริการเฉพาะกลุ่ม
🥊 การแข่งขันที่กำหนดกำไรอุตสาหกรรม
โครงสร้างตลาดของมาเลเซียถูกครอบงำโดยแพลตฟอร์ม e-commerce อย่าง Shopee, Lazada และ TikTok Shop ซึ่งทำให้ปริมาณพัสดุไหลไปสู่ผู้เล่นที่ “อยู่ในเครือ” มากกว่าผู้เล่นอิสระ ผลลัพธ์คือราคาตลาดถูกกดลงอย่างต่อเนื่อง และอัตรากำไรของอุตสาหกรรมอยู่ในระดับต่ำมาก
การแข่งขันจึงไม่ใช่แค่เรื่องการตลาดปลายทาง แต่เป็นการจัดวางโครงสร้างธุรกิจตั้งแต่การลงทุนระบบคัดแยกอัตโนมัติ จุดรับ-ส่งพัสดุ และการล็อกสัญญาระยะยาวกับลูกค้าปริมาณสูง
⚡️ บทเรียนจากผู้เล่นที่หายไป
การออกจากตลาดของผู้ให้บริการหลายรายหลังโควิด ทั้งรายเล็กและรายใหญ่ แสดงให้เห็นว่า ไม่ใช่ทุกเซกเมนต์ของ CEP จะอยู่รอดได้ในมาเลเซีย ผู้เล่นที่ยังยืนอยู่ได้ต้องเลือกให้ชัดว่าจะชนะด้วยราคา ปริมาณ หรือคุณภาพ และหลีกเลี่ยงสนาม mass-market ที่ถูกบีบกำไรจากสงครามราคา
กรณีของ Flash Express สะท้อนบทเรียนสำคัญของตลาดมาเลเซียอย่างชัดเจน Flash เข้าสู่ตลาดมาเลเซียในปี 2564 และตัดสินใจปิดรับพัสดุในวันที่ 15 มกราคม 2569 ก่อนยุติกิจการอย่างเป็นทางการในวันที่ 31 มกราคม 2569 นับเป็นผู้เล่นต่างชาติระดับ unicorn รายแรกที่ถอนตัวออกจากตลาดนี้ เพราะการเป็นผู้เล่นอิสระที่ไม่ผูกกับแพลตฟอร์ม ทำให้ไม่สามารถสร้างปริมาณพัสดุสม่ำเสมอได้ เมื่อรวมกับสงครามราคาและขนาดตลาดที่เล็ก ต้นทุนต่อชิ้นจึงสูงและยากต่อการทำกำไรในระยะยาว
🚚 สนามแข่งขันที่ “เติบโตสูง” แต่ “อยู่รอดยาก”
ตลาดขนส่งพัสดุของมาเลเซียยังคงเติบโตไปพร้อมกับ e-commerce แต่การเติบโตดังกล่าวไม่ได้หมายถึงโอกาสที่เท่าเทียมสำหรับผู้เล่นทุกราย โครงสร้างของตลาดได้เปลี่ยนจากการแข่งขันเชิงบริการ ไปสู่การแข่งขันเชิงแพลตฟอร์มและสเกลอย่างชัดเจน ซึ่งเป็นกลไกคัดกรองผู้เล่นอกกจากตลาด การเติบโตของตลาดจึงไม่ใช่หลักประกันของการอยู่รอด สิ่งที่ตัดสินจริงคือความสามารถทำกำไรท่ามกลางสงครามราคาอย่างต่อเนื่อง
.
เรื่องและภาพ: สิทธิศักดิ์ ชุณหรุ่งโรจน์ Economist, Bnomics
════════════════
Bnomics - Bangkok Bank Economist, Bnomics
'Be an Economist for Everyone'
วิเคราะห์ เจาะทุกประเด็นเศรษฐกิจ ให้เป็นเรื่องง่ายสำหรับคุณ
════════════════
#CEP #Courier #Express #Parcel #Malaysia #FlashExpress #ธนาคารกรุงเทพ #Bnomics #BBL #BangkokBank
- 3
โฆษณา
- ดาวน์โหลดแอปพลิเคชัน
- © 2026 Blockdit
